財(cái)經(jīng) 來(lái)源：羊城晚報(bào) 2021-08-13 14:12:26
作為銀行的一項(xiàng)安全穩(wěn)定、收益較高的存款類(lèi)產(chǎn)品，大額存單一直受到穩(wěn)健性投資者的青睞，也成了銀行攬儲(chǔ)利器。今年以來(lái)市場(chǎng)利率不斷下行，而此前隨著按月付息的大額存單產(chǎn)品“下線”，包括工商銀行、交通銀行、浦發(fā)銀行、招商銀行等在內(nèi)的多家銀行陸續(xù)推出大額存單線上轉(zhuǎn)讓功能，為未到期的大額存單提供了靈活變現(xiàn)的渠道，也成為銀行增強(qiáng)攬儲(chǔ)動(dòng)力的一大重要舉措。多位業(yè)內(nèi)人士表示，轉(zhuǎn)讓業(yè)務(wù)可以幫助客戶在享受長(zhǎng)期限較高利率的同時(shí)獲得這項(xiàng)資產(chǎn)的流動(dòng)性，確實(shí)可以增強(qiáng)大額存單的競(jìng)爭(zhēng)力，對(duì)于客戶來(lái)說(shuō)也有額外吸引力。
“按月付息”產(chǎn)品逐漸“清零”
安全穩(wěn)定、收益較高，讓大額存單備受部分保守型投資者的追捧，也一直被認(rèn)為是各家銀行攬儲(chǔ)的利器。尤其是此前“靠檔計(jì)息”和“按月付息”的方式，則讓大額存單的流動(dòng)性明顯高于普通銀行理財(cái)產(chǎn)品。
為維護(hù)存款市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)秩序，近年來(lái)監(jiān)管對(duì)“高息存款”產(chǎn)品頻頻出手。繼靠檔計(jì)息產(chǎn)品被叫停后，今年初“周期付息”存款產(chǎn)品也被定調(diào)為違規(guī)產(chǎn)品，“按月付息”模式一去不復(fù)返。
在年初發(fā)布的《2020年第四季度中國(guó)貨幣政策執(zhí)行報(bào)告》中，央行以專(zhuān)欄的形式指出，2019年以前部分金融機(jī)構(gòu)為吸收存款，發(fā)行了活期存款靠檔計(jì)息、定期存款提前支取靠檔計(jì)息和周期付息等所謂“創(chuàng)新”產(chǎn)品。這些產(chǎn)品的實(shí)際利率水平明顯超出同期限存款利率，且違反了定期存款提前支取按活期計(jì)息、整存整取定期存款到期一次性還本付息等規(guī)定。“周期付息”存款產(chǎn)品被明確定調(diào)為“不規(guī)范存款創(chuàng)新產(chǎn)品”，被要求督促整改。
在央行發(fā)出信號(hào)后，多家銀行叫停了周期付息產(chǎn)品。有銀行業(yè)內(nèi)人士表示，除了監(jiān)管窗口指導(dǎo)對(duì)于大額存單的操作模式有了限制之外，各家銀行出于成本考量也都逐漸叫停了按月付息的大額存單產(chǎn)品。
值得留意的是，今年以來(lái)，市場(chǎng)利率持續(xù)走低的情況下，大額存單利率也在整體下跌。融360大數(shù)據(jù)研究院分析師劉銀平分析指出，近兩年銀行業(yè)凈息差水平整體收窄，很多銀行通過(guò)壓降高成本存款產(chǎn)品來(lái)降低負(fù)債成本、優(yōu)化存款結(jié)構(gòu)，大額存單利率整體下跌。
大額存單線上轉(zhuǎn)讓仍在試水期
雖然一直以來(lái)，大額存單被認(rèn)為流動(dòng)性比定期存款要好，但隨著監(jiān)管收緊，對(duì)于靠檔計(jì)息和按月付息功能的“下線”，在轉(zhuǎn)讓業(yè)務(wù)推出之前，持有大額存單的客戶若需要變現(xiàn)資金只能通過(guò)質(zhì)押或提前支取的方式，而這兩種方式都會(huì)對(duì)利息造成一定的損失。
某國(guó)有銀行廣東省分行的一位客戶經(jīng)理告訴記者，目前大額存單的提前支取只能按照活期利率計(jì)息。而如果采取質(zhì)押貸款來(lái)獲得流動(dòng)性，一般來(lái)看利率要遠(yuǎn)高于存款利率，不適合資金長(zhǎng)期使用。
流動(dòng)性變差后，大額存單能否成為攬儲(chǔ)的流量擔(dān)當(dāng)?在此背景下，大額存單的線上轉(zhuǎn)讓業(yè)務(wù)則成為各家推廣的業(yè)務(wù)新亮點(diǎn)。據(jù)了解，目前各大銀行可轉(zhuǎn)讓大額存單主要通過(guò)線上渠道實(shí)現(xiàn)，持有方可以根據(jù)實(shí)際情況選擇原價(jià)轉(zhuǎn)讓、折價(jià)轉(zhuǎn)讓或溢價(jià)轉(zhuǎn)讓。
以某國(guó)有銀行為例，早在2020年9月就推出了線上可轉(zhuǎn)讓大額存單。據(jù)介紹，當(dāng)大額存單持有客戶有流動(dòng)性需求時(shí)，可在銀行平臺(tái)發(fā)起轉(zhuǎn)讓掛單交易，自主設(shè)定轉(zhuǎn)讓利率，減少按傳統(tǒng)提前支取方式帶來(lái)的利息損失;有購(gòu)買(mǎi)需求的客戶也可在網(wǎng)銀端瀏覽出讓方掛單信息，掛單轉(zhuǎn)讓的大額存單期限和產(chǎn)品收益率更加豐富，客戶可自主決策購(gòu)買(mǎi)。
不過(guò)值得留意的是，目前來(lái)看，支持線上轉(zhuǎn)讓的大額存單比例還不高，尚處于“試水”期，因而對(duì)于個(gè)人投資者多家銀行轉(zhuǎn)讓均免收手續(xù)費(fèi)。
線上轉(zhuǎn)讓或持續(xù)升溫
大額存單的線上可轉(zhuǎn)讓有無(wú)風(fēng)險(xiǎn)?目前來(lái)看尚未引起監(jiān)管的注意和發(fā)聲。多位銀行業(yè)內(nèi)人士則表示，從目前透露出來(lái)的模式來(lái)看并無(wú)不妥，也沒(méi)有突破監(jiān)管許可。
招聯(lián)金融首席研究員、復(fù)旦大學(xué)金融研究院兼職研究員董希淼在接受記者采訪時(shí)表示，作為一種產(chǎn)品創(chuàng)新，可以給客戶在享受較高利率的同時(shí)獲得這項(xiàng)資產(chǎn)的流動(dòng)性，并不需要急于質(zhì)疑其規(guī)范性。
某銀行金融市場(chǎng)投研負(fù)責(zé)人告訴記者，從目前模式來(lái)看，轉(zhuǎn)讓后，新的存單所有人依然在限額內(nèi)享有存款保險(xiǎn)的保障。
對(duì)于銀行大額存單線上轉(zhuǎn)讓服務(wù)的未來(lái)發(fā)展情況，多位銀行一線從業(yè)人員表示，目前從實(shí)際經(jīng)驗(yàn)來(lái)看，在利率下行等前提下，可線上轉(zhuǎn)讓已成“新賣(mài)點(diǎn)”，預(yù)計(jì)會(huì)有更多客戶通過(guò)線上轉(zhuǎn)讓的方式增強(qiáng)資金流動(dòng)性。(記者 戴曼曼)
標(biāo)簽： 流動(dòng)性 變差后 大額存單 銀行攬儲(chǔ) 流量擔(dān)當(dāng)
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